|
Post by Evgeny on Apr 26, 2022 16:33:53 GMT 4
განვიხილოთ ერთნაბიჯიანი ბინომური მოდელი, სადაც აქციის ფასი საწყის მომენტში არის $S=100$ დოლარი, ხოლო $T$ მომენტში მას შეუძლია მიიღოს მხოლოდ ორი მნიშვნელობა $S_u = \$120$ და $S_d = \$90$. ერთჯერადად მარტივად დარიცხული საპროცენტო განაკვეთი $8\%$ -ის ტოლია ( $r = 0.08$). აღვნიშნოთ $S_T$-თი აქციის ფასი $T$ მომენტში.
იპოვეთ ფინანსური ვალდებულების ფასი, რომლის გასამრჯელოა $(\frac{S_T}{S} )^2$.
|
|
|
Post by თეკლა მამაგეიშვილი on Apr 29, 2022 20:11:57 GMT 4
$S_T$-K=$(\frac{S_T}{S} )^2$ 120-K=$(\frac{120}{100} )^2$ K=2964/25
120$\pi$+(1-$\pi$)*90=100*1.08 30$\pi$=108 $\pi$=0.6
C=0.6*2964/25/(1+0.08)=0.8
პასუხი:ფინანსური ვალდებულების ფასია 0.8.
|
|
|
Post by qristine on May 25, 2022 19:00:21 GMT 4
𝜋Su+(1-𝜋)Sd=S(1+r) 𝜋= 0.6 C=1/(r+1) (𝜋 (Su/S)^2 + (1-𝜋)(Sd/S)^2) = 1.1
|
|